O que é e Como Funciona o CDB

O Que é e Como Funciona o CDB

Quando comecei a estudar mais sobre investimentos de renda fixa, o CDB (Certificado de Depósito Bancário) foi um dos primeiros que me chamou atenção. Ele é simples de entender e pode ser uma excelente opção para quem quer diversificar e, ao mesmo tempo, ter mais segurança. Basicamente, ao investir em um CDB, você está emprestando dinheiro ao banco, e ele te paga juros por isso. Agora, vou te explicar os diferentes tipos de CDB, como eles funcionam e algumas vantagens desse tipo de investimento.

Benchmark do CDB

O benchmark mais comum para os CDBs é o CDI (Certificado de Depósito Interbancário), segue bem de perto a taxa Selic. É sempre bom olhar o quanto o CDB está pagando em relação ao CDI. Por exemplo, se um CDB oferece 100% do CDI, ele vai render o equivalente à Selic do período. Mas existem CDBs que pagam até 120% do CDI, o que pode ser uma ótima oportunidade de rentabilidade.

Garantia do FGC

Uma das grandes vantagens do CDB é a segurança. Ele é garantido pelo FGC (Fundo Garantidor de Créditos) até o limite de R$ 250 mil por CPF e por instituição financeira. Isso significa que, se o banco onde você investiu o seu dinheiro quebrar, o FGC garante a devolução do valor investido até esse limite. Essa é uma segurança que sempre me deixa tranquilo na hora de investir.

Vencimentos do CDB

Outra coisa importante a se considerar é o prazo de vencimento do CDB. Existem CDBs de curto prazo, que vencem em alguns meses, e outros de longo prazo, com vencimentos de vários anos. Eu sempre olho bem para o vencimento, porque, normalmente, quanto mais longo o prazo, maior a rentabilidade. Mas, ao mesmo tempo, o dinheiro fica "preso" até o vencimento, então é importante investir em um prazo que faça sentido para os seus objetivos.

Tipos de CDB

Existem três tipos principais de CDB, cada um com suas particularidades. Dependendo do seu perfil e do momento do mercado, um pode ser mais interessante que o outro:

• CDB Prefixado: Nesse tipo, o rendimento é acordado no momento em que você faz a aplicação. Por exemplo, se você investe a uma taxa de 10% ao ano, esse será o retorno ao final do prazo, independentemente de mudanças no mercado. Eu gosto desse tipo quando há previsibilidade de queda na taxa de juros.

• CDB Pós-fixado: Já o CDB pós-fixado rende de acordo com um benchmark (índice de referência) que, na maioria dos casos, é o CDI. O CDI está muito próximo da Selic, então, se a Selic sobe, o seu rendimento também aumenta. Esse é um bom tipo de CDB para quando os juros estão subindo.

• CDB Híbrido: Aqui, parte do rendimento é fixa, e outra parte acompanha a inflação (IPCA), por exemplo, IPCA+5%. Esse é interessante para quem quer garantir um ganho real, ou seja, além de proteger o dinheiro da inflação, você ainda recebe um rendimento extra.

Liquidez Diária para Reserva de Emergência

Outra opção interessante é o CDB com liquidez diária. Esse tipo de CDB permite que você resgate o valor investido a qualquer momento, o que o torna uma escolha excelente para quem está montando ou já tem uma reserva de emergência. Eu sempre recomendo que a reserva de emergência esteja em um investimento com liquidez diária, já que ela precisa estar acessível em qualquer momento de necessidade, e o CDB com liquidez diária oferece essa flexibilidade.